Trading Desk (definisjon, typer) | Hvordan virker det?

Hva er en handelsdisk?

Trading Desk er en avdeling i en bankinstitusjon eller et selskap hvor verdipapirer som obligasjoner, aksjer, valutaer, råvarer osv. Kjøpes og selges for å lette deres egen eller kundes handel i finansmarkedene, og derfor sikrer det markedets likviditet. Slike pulter tjener vanligvis provisjon som et resultat av handelsaktiviteter. Det gir også støtte til kunder med hensyn til strukturering av finansielle produkter, muligheter og støtteavtaler som finner sted mellom investorer og enheter.

Hvordan fungerer Trading Desk?

  • Handlere opererer i et handelsrom (også kjent som handelsetasjen). Et handelsrom i et finansmarked inneholder vanligvis flere pulter som tilfeldigvis deler en enorm åpen plass.
  • De fokuserer på en bestemt sikkerhetstype eller et markedssegment. Disse er okkupert av handelsmenn som har lisens til å håndtere en bestemt investeringstype som aksjer, verdipapirer, obligasjoner eller råvarer.
  • Disse lisensierte handelsmennene bruker i utgangspunktet markedsprodusenter og elektroniske handelsmekanismer for å identifisere best mulig priser for sine respektive kunder.
  • Kundens bestillinger mottas av personalet som opererer fra handelsbordene fra salgsavdelingen, som er totalansvarlig for å gi forslag om handelsrelaterte ideer til finansinstitusjoner og investorer som har en enorm nettoverdi.
  • Bortsett fra dette, hjelper handelsavdelinger eller kontorer også investorer med forskjellige andre tjenester, som strukturering av finansielle varer, støtte avtalen mellom investorer og enheter, etc.

Typer handelsbord

  1. Egenkapital - Dette kan håndtere nesten alt, fra handel med egenkapital til forskjellige andre eksotiske opsjoner.
  2. Fast inntekt - Det kan veldig enkelt ta seg av ulike typer obligasjoner, for eksempel bedriftsobligasjoner, statsobligasjoner, osv. Renter med rentebinding kan også håndtere obligasjonslignende instrumenter som er i stand til å betale avkastning.
  3. Valutaveksling - Dette fungerer som en market maker for å tillate kjøp og salg av verdipapirer i valutapar. Valutahandelsdisker kan også delta i aktiviteter knyttet til egenhandel.
  4. Råvare - Det understreker større fokus på landbruksvarer, metaller, gull, kaffe, råolje, etc.
  5. Forex - Dette handler vanligvis om spotkursen som ligger i en internasjonal valutakontrakt.

Fordeler

  • Enkel markedsevaluering - Dette kan hjelpe kundene til å forstå markedsatferden og lære de pågående og kommende bevegelsene i markedsstrukturen.
  • Strukturering av finansielle varer - Disse er også i stand til å hjelpe kundene med hensyn til strukturering og kondisjonering av deres finansielle varer og tjenester.
  • Støtter avtaler - Hjelper kundene med å støtte avtaler som er inngått mellom investorer og selskaper.
  • Se etter muligheter - Det hjelper klienter å se etter pågående og kommende muligheter. Når kundene kan lære om disse mulighetene, kan de enkelt designe og ta passende tiltak slik at de enkelt kan ta tak i disse underliggende mulighetene.
  • Kvalitetsmålretting - Det letter handel med kvalitet. Det vil si at bare de klientene er målrettet som faktisk er villige til å delta aktivt i handel. Det betyr at det er selektiv og kvalitetsmålretting i stedet for unødvendig målretting mot publikum.
  • Dypere analyse av klienters atferd - letter den dypere analysen av klientens atferd ved å lære mer om hans eller hennes egenskaper, liker og preferanser, og deretter tilby ham eller henne tilpassede investeringsmuligheter.
  • Kostnadsreduksjon - Hjelper med å redusere unødvendige kostnader.
  • Forbedrer lønnsomheten - Dette reduserer kostnadsbyrden, noe som til slutt betyr en forbedring i fortjenestetallene.
  • Målrettet publikum - Det tillater målretting mot riktig målgruppe, og systemet retter seg ikke mot noen bare for å målrette eller initiere kunder til å foreta transaksjoner i verdipapirer.

Ulemper

  1. Handelsdisker mangler åpenhet. Disse tilbyr begrenset gjennomsiktighet når det gjelder evaluering av ytelse, gjennomføring av analyse og forbedring av strategier.
  2. Transaksjonsadferd med nærstående parter har blitt sett på at kunder er bekymret for å bruke handelsbord, siden det er fullt og noen ganger i deler som er for kontrollert av tredjeparter. Disse tredjepartene gjør bruk av den interne handelsdisken eller søsterselskapet obligatorisk. Denne typen relaterte transaksjoner har resultert i ulike problemer som kundens økonomi ikke blir brukt i henhold til det han foreslo. Kundens penger må brukes i henhold til hans eller hennes krav og vilje.
  3. Kundene må betale en provisjon for tjenestene, er den andre ulempen ved handelsbord. Dette er ikke gratis tjenester. Disse tjenestene koster, og kundene må betale en provisjon for handelsaktiviteter.

Konklusjon

  • Handelsdisken er ingenting annet enn et skrivebord eller en avdeling i en bank eller en enhet hvor ulike typer verdipapirer som aksjer, valutaer, obligasjoner, etc. kjøpes og selges.
  • De tar vanligvis en prosentandel av provisjonen som tjenes fra handelsrelaterte aktiviteter. Egenkapital, fast inntekt, valuta, råvare og forex er noen av de vanligste typene.
  • Det sørger for at det er enkelt å evaluere markedet, strukturere finansielle varer, se etter muligheter, gi støtte til avtaler mellom investorer og organisasjon, kvalitet og selektiv målretting, gir en dypere analyse av klientens atferd og egenskaper, og så videre.
  • Ulempene med handelsbord er tilstedeværelsen av transaksjoner med nærstående parter, manglende fleksibilitet og en ubetydelig mengde åpenhet også.